PepsiCo - Ações

Descrição do instrumento

A Pepsi é uma das maiores empresas do mundo. A Pepsi tem um dos maiores nomes globais no mercado de bebidas, assim como a Coca Cola sendo que as empresas partilham uma intensa competição e rivalidade. A Pepsi é uma empresa americana multinacional que domina o segmento de bebidas e comida.

A Pepsi tem o núcleo do seu negócio no fabrico, distribuição e vendas de um largo leque de bebidas carbonadas, snacks e outros produtos. A Pepsi Co foi formada em 1965 como resultado da fusão entre a Pepsi Cola Company e a Frito Lay Inc. Ao longo dos anos, para aumentar a sua marca e valor, a Pepsi efetuou várias aquisições incluindo a Tropicana Products, Gatorade, e a Quaker Oats Company.  

A Pepsi é uma marca global, e os seus produtos são vendidos em mais de 20 países no mundo. A PepsiCo é a segunda maior empresa de comida de bebidas de acordo com as receitas logo atrás da Nestlé. Na América do Norte, a Pepsi é a maior empresa do mundo na indústria de comida e bebidas com base na receita.

O engarrafamento e distribuição de bebidas são realizadas pela própria PepsiCo e outros engarrafadores licenciados. A Pepsi Cola foi o primeiro produto americano a ser produzido, distribuído e publicitado na Rússia.

A Pepsi foi lançada como “Brad´s Drink” em 1893 e é agora uma empresa multibilionária. A Pepsi é conhecida por todo o mundo devido ao seu logo icónico, que foi desenhado e criado na década de 1950, que representa uma tampa de garrafa com padrões vermelhos, brancos e azuis.

A Pepsi é considerada uma das empresas mais valiosas devido à sua capitalização de mercado. A empresa é uma das empresas líderes no segmento de refrigerantes, e o seu valor de mercado foi de $11 biliões em 2020. A pepsi é uma das bebidas mais publicitadas nos EUA. A empresa é sediada me Harrison, Purchase, em Nova Iorque e tem quase 267 000 empregados em todo o mundo. O valor líquido da Pepsi é de $67 biliões por ano, com um lucro de quase $7.31 biliões por ano.

A Pepsi investe bastante em Pesquisa e Desenvolvimento, com um orçamento de $711 milhões, e gastou quase $3 biliões em publicidade apenas em 2018. A quota de mercado da empresa nos EUA é de 8%. Os produtos populares da Pepsi incluem o icónico refrigerante Pepsi assim como Miranda, 7 Up, Mountain Dew, e Pepsi Max na secção de bebidas e a empresa também produz e distribui Lays, Doritos, Cheetos, água mineral Aquafina, and Quaker Foods.

A Pepsi usou bastantes personalidades populares de mídia e deporto ao longo dos anos para promover os seus produtos, incluindo Michael Jackson, Madonna, Cindy Crawford, Britney Spears, One Direction, Janet Jackson, Christina Aguilera, e Beyoncé. A empresa ocupou a posição 29 na lista das empresas mais valiosas da Forbes em 2019. O negócio alimentar da Pepsi representa 54% das receitas, enquanto que o segmento de bebidas representa 46%.

História da Pepsi

A Pepsi foi desenvolvida por Caleb Bradham na década de 1880, um industrialista que trabalhava numa farmácia. A receita original da Pepsi incluía açúcar, especiarias, óleos de baunilha, nozes koal africanas e água carbonatada. Bradham criou a bebida que podia ajudar com indigestão e curar úlceras e dores de estômago.

A Pepsi foi introduzida como “Brad’s Drink” em 1893 em New Bern, Carolina do Norte nos EUA. Visto que tinha sido criada para tratar dystepsia (dores de estômago), a bebida foi renomeada “Pepsi” em 1898. Bradham alcançou bastante sucesso e fechou a sua farmácia para se focar na produção e distribuição da sua bebida.

Bradham patenteou a marca registada Pespsi-Cola, e em 1905, o logo foi também criado por um vizinho de Bradham por apenas 97 ações da Pepsi. Em 1905 Bradham possuía dois franchises de engarrafamento. Cinco anos depois, havia 40 franchises de Pepsi Cola em mais de 40 estados nos EUA.

Após alguns anos iniciais de prosperidade, o negócio da Pepsi Cola sofreu depois da Guerra Mundial na década de 1920, e a empresa tentou reorganizar e restruturar. Outra gigante de bebida da altura, a Coca Cola, foi oferecida a compra da Pepsi Cola em 1922 e 1933, mas a oferta foi recusada.

Em 1923, Bradham abriu falência. Em 1926, o logo da Pepsi Cola logo foi redesenhado pela primeira vez. Devido à Grande Depressão em 1931, a Pepsi Cola abriu falência a 8 de Junho, e a receita e marca registada do xarope foi comprada por Charles Guth, que possuía a sua própria produção de xarope em Baltimore, Maryland.

Em 1933, a dimensão das garrafas de Pepsi tinha duplicado, o que significou um aumento das vendas. Em 1936, a Pepsi tornou-se uma subsidiária da Loft. Em 1939, a primeira publicidade da Pepsi na radio foi lançada. Em 1941, a Pepsi e a Loft Company fundiram-se e uma nova empresa foi formada chamada “Pepsi Cola Company”.

Em 1964, a Diet Pepsi foi introduzida, e a Mountain Dew foi adquirida à Tip Corporation. Em 1965, a Pepsi Cola Company fundiu-se com a Frito Lay para formar a PepsiCo Inc., e a Pepsi e a Frito Lay tornaram-se divisões diferentes da empresa. Em 1967, a Frito Lay lançou as batatas Doritos no mercado dos EUA. Em 1974, a Pepsi Cola tornou-se o primeiro produto a ser produzido, publicitado e distribuído na Rússia.

Em 1977, a PepsiCo adquiriu a Taco Bell, e em 1978 a Pizza Hut foi adquirida. Em 1981, a Frito Lay introduziu as batatas Tostitos. Em 1986, a PepsiCo comprou toda a cadeia Kentucky Fried Chicken (KFC). Em 1997, a KFC, a Taco Bell e a Pizza Hut foram divididas em negócios separados sob o nome “Tricon Global Restaurants”.

Em 1998, a PepsiCo adquiriu a Tropicana Products por $3.3 biliões. Em 1999, a Pepsi Bottling Group sofreu uma split ao ser negociada publicamente enquanto a PepsiCo manteve 35% das ações. Em 2000, a PepsiCo comprou a Quaker Oats Company por $13.4 biliões, e a PepsiCo comprou também a marca popular de bebidas “Gatorade”, que pertencia à Quaker Oats Company.

Em Agosto de 2009, a PepsiCo foi oferecida $7 biliões pelas suas duas maiores engarrafadoras “Pepsi Bottling Group” e “PepsiAmericas”; a aquisição foi completada em 2010. Em Fevereiro, a empresa realizou a sua maior aquisição comprando dois terços da Wimm-Bill-Dann Foods, uma grande empresa russa de sumos de fruta e vários laticínios. A PepsiCo entrou no segmento de laticínios com uma joint venture com a Theo Muller, que se chamava “Muller Quaker Diary”.

A 25 de Maio de 2018, a PepsiCo adquiriu a Bare Foods que produzia snacks de vegetais e fruta. A 20 de Agosto de 2020, a PepsiCo comprou a SodaStream, o que a permitiu expandir-se para alimentos mais saudáveis. A 2 de Dezembro de 2019, a PepsiCo comprou a BFY Brands e fundiu-a com a divisão Frito Lay. Em Março de 2020, a PepsiCo adquiriu a Rockstar Energy por $3.85 biliões.

A Pepsi foi negociada na New York Stock Exchange (NYSE) durante 39 anos mas decidiu depois mover-se para a NASDAQ a 20 de Dezembro de 2017.

Negócio e Investimento atuais da Pepsi

A Pepsi tem um largo leque de produtos alimentares e de bebidas, e quase 22 dessas marcas contribuem para $1 bilião de receitas anuais. Os 22 produtos populares da Pepsi incluem a Pepsi, Miranda, 7 Up, Diet Pepsi, Pepsi Max, Lays, Doritos, Gatorade, Tropicana, Cheetos, Quaker Foods, Brisk, Aquafina, Ruffles, Fritos, Sabra, Sobe, Walkers, Kevita, Propel, Sierra Mist e Starbucks.

A Pepsi opera sem seis segmentos que incluem a Frito Lay North America (FLNA), North America Beverages (NAB), Quaker Foods North America (QFNA), Latin America, Middle East, and Africa (AMENA), e Europe Sub Saharan Africa (ESSA).

• A divisão Frito Lay North America (FLNA) representa 25% das receitas e gere a produção, marketing e vendas de snaks e mercas alimentares nos EUA e no Canadá. Os produtos incluem a Lays, Doritos, Fritos, Tostitos, Ruffles, e Cheetos. Só a Frito Lay contribui para $17 biliões das receitas, um quarto do total mundial da PepsiCo.
• A North America Beverages (NAB) brings gera 34% das receitas e gere os negócios de bebidas nos EUA e no Canadá. As bebidas populares incluem a Pepsi, 7 Up, Miranda, Mountain Dew, Gatorade, Sierra Mist, Aquafina, e Diet Pepsi.
• A unidade Quaker Foods North America (QFNA) contribui para 4% das receitas e está envolvida na produção e distribuição de cereais, massa, arroz e quaisquer outros negócios alimentares nos EUA e no Canadá sob diferentes marcas como a Quaker, Cap’n Crunch, Quaker Chewy, Rice-A-Roni, Aunt Jemima, e Life.
• O segmento Latin America representa 11% das receitas e está envolvido na gestão de negócios de bebidas, e snacks na região da América do Sul.
• A divisão Middle East and Africa (AMENA) regista 10% das receitas e é responsável por gerir os negócios de comida e bebidas na Ásia, no Médio Oriente e no Norte de África. As bebidas incluem a maior parte dos refrigerantes e produtos Frito Lays como Lays, Cheetos, Doritos, Kurkure, e Chipsy.
• A Europe Sub Saharan Africa (ESSA) fornece 16% das receitas e gere os negócios de comida e bebidas da Europa e da região Sul-Africana.

Risco e Potencial no Ambiente da Pepsi                      

A PepsiCo registou um total de receitas de $67.16 biliões em 2019. O rendimento operacional da Pepsi em 2019 foi de $10.29 biliões, enquanto que o rendimento líquido foi de $7.353 biliões. Os ativos totais da PepsiCo em 2019 foram de $78.55. A Pepsi tem 127 anos e é uma marca líder no segmento de comida e bebida. A análise SWOT é uma ferramenta de gestão comum utilizada por empresas grandes para examinar a sua performance atual e criar medidas para garantir o crescimento e sucesso futuros. A análise SWOT da PepsiCo é

• Forças

A PepsiCo é reconhecida em todo o mundo e uma das mais populares empresas de comida e snacks da indústria alimentar. A força da PepsiCo provém da sua grande variedade de produtos no segmento de comida e bebida. Os produtos populares incluem a Pepsi, Gatorade, Lays, Mountain Dew, Aquafina, Miranda, Cheetos, Doritos, 7 Up, Walkers, Tostitos, e as bebidas Tropicana.

A Pepsi tem um grande alcance de mais de 200 países. A empresa tem muitas campanhas de Responsabilidade Social Empresarial em todo o mundo de Conservação de Água, Educação e Saúde. A PepsiCo gere uma cadeia de fornecimento eficiente e eficaz, que garante que os seus produtos cheguem a áreas remotas. A PepsiCo opera publicidade de sucesso e gasta bastante em orçamentos publicitários assim com Pesquisa e Desenvolvimento. A PepsiCo é a principal patrocinadora de muitos eventos globais de desporto e música como a Super Bowl. A empresa patrocina todos as celebridades populares de desporto e mídia para promoção.

• Fraquezas

A fraqueza da PepsiCo provém da sua grande dependência em comida embalada e refrigerantes. A empresa deve considerar diversificar os seus produtos e oferecer comida mias saudável a uma maior parte da população que evita refrigerantes devido ao alto teor em açúcar. A PepsiCo é conhecida por experimentar em vários produtos, mas muitas vezes esta estratégia falhou e afetou a imagem de marca.

• Oportunidades

A PepsiCo é já uma marca reconhecida em países desenvolvidos, e a empresa deve utilizar eficazmente os seus recursos para desenvolver a marca em países em desenvolvimento com grandes populações. A PepsiCo pode realizar aquisições para diversificar e fortalecer a sua posição na indústria de bebidas e comida. A PepsiCo pode utilizar plataformas digitais para aumentar as sua vendas e promover eficazmente os seus produtos. A empresa pode oferecer uma linha de produtos mais saudáveis a consumidores com estilos de voda mais saudáveis.

• Ameaças

A PepsiCo enfrenta desafios significantes de recessões económicas, inflação, mudanças governamentais em mudança e uma falta de poder de compra dos consumidores visto que os seus produtos são vendidos em todo o mundo, logo oscilações cambiais afetam marcas globais como a Coca Cola e a Nestle. A PepsciCo enfrenta também ameaças de pessoas que não consumem refrigerantes e aconselham outros a fazer o mesmo devido ao risco de obesidade. A concorrência da PepsiCo é a are Coca Cola, Nestle, Kraft Foods, Dr. Peppers Snapple Group, e a Unilever.

Análise das ações da Pepsi

A Pepsi é listada e ativamente negociada na Bolsa de Valores de Nova Iorque (NYSE) com o símbolo ticker “PEP”. A empresa está incluída no setor “Consumer Non-Durables”, na indústria “Beverages: Non-Alcoholic”. A Pepsi é também um membro de vários índices incluindo o Índice S&P-100 e o Índice S&P-500.

O máximo histórico do preço por ação da Pepsi foi de $ 146.99 a 14 de Fevereiro de 2020, e o preço médio das últimas 52 semanas foi de $ 134.76.

O valor das ações da Pepsi cresceu 19.45% desde o ano passado e quase 50% nos últimos 5 anos enquanto que o valor das da Coca Cola cresceram 15.75% e 22.13 respetivamente. A capitalização de mercado da Pepsi em Maio de 2020 era de $188.6 biliões, e a da Coca cola era de $185.8 biliões.

A pandemia do novo coronavírus impactou gravemente todos os setores, mas a Pepsi operando no setor de comida e bebidas teve uma performance positiva. Quando a pandemia foi declarada em 11 de Março de 2020, o preço por ação da PepsiCo era de $129.75 e agora é de $138.47, um aumento de 6.7%.

No final do segundo trimestre de 2020, a PepsiCo registou um EPS de $1.32, com um crescimento de 0.07$ enquanto que o EPS esperado era de $1.25. A PepsiCo registou receitas de $15.95 biliões, enquanto que as esperadas eram de $15.47 biliões. Os dividendos atuais da PepsiCo são de $4.90 e o rendimento é de 2.98%. Analistas prevêem que o preço atual das ações aumentará 3.2% este ano.

A informação acima é apenas para propósitos educacionais e não pode ser considerada aconselhamento de investimento. Performance passada não é um indicador fiável de resultados futuros.