MORGAN & STANLEY - Aandelen

Instrumentenbeschrijving

Morgan Stanley is een gerespecteerde financiële holding die een breed scala aan financiële producten en diensten levert aan particulieren, bedrijven, ondernemingen, overheidsinstanties en andere financiële instellingen. Morgan Stanley wordt beschouwd als een toonaangevende investeringsbank en een topbedrijf dat authentiek en doelgericht financieel advies en hulp biedt aan talloze particulieren en bedrijven.

Morgan Stanley wordt gecategoriseerd als een investeringsbank die zich richt op verschillende bankzaken, zoals het aantrekken van kapitaal voor particulieren en bedrijven door het verstrekken van obligaties, het verschuiven van privé- naar staatseigendom, en het kopen en verkopen van bedrijven samen met internationale deals en overnames. Naast Morgan Stanley zijn andere prominente investeringsbanken onder meer JP Morgan, Goldman Sachs, Bank of America en Barclays.

Morgan Stanley levert haar financiële producten en diensten aan cliënten en klanten in de VS, Europa, Centraal- en Midden-Azië en Afrika. Morgan Stanley heeft zijn hoofdkantoor in New York en telt meer dan 60.000 werknemers. In 2018 stond Morgan Stanley op de 1e plaats in wereldwijde Initial Public Offering (IPO), en ook op nummer 1 in wereldwijde aandelen. Morgan Stanley werd ook gerangschikt op de 2e plaats in wereldwijde Mergers and Acquisitions (M&A) deals. Morgan Stanley werd gerangschikt op de 67e plaats in 2018 door Fortune 500 die de grootste Amerikaanse zakelijke bedrijven op basis van omzet op een rijtje zette.

Geschiedenis van Morgan Stanley

Morgan Stanley werd opgericht door twee partners Harold Stanley en Henry S. Morgan, op 16 september 1935. Henry S. Morgan was de kleinzoon van JP Morgan, die een andere populaire naam in investment banking leidde. Zowel Henry Morgan als Harold Stanley werkten bij JP Morgan, maar in 1933 werd de Glass-Steagall-wetgeving aangenomen die bepaalde dat de commercial banking- en investment banking-eenheden van de bank afzonderlijk zouden functioneren.

In 1936 had Morgan Stanley een marktaandeel van 24% op basis van onderhandse plaatsingen en openbare emissies. De huidige Morgan Stanley is het resultaat van de fusie van Morgan Stanley met Dean Witter Discover & Co. in 1997.

In 1924 richtte Dean Witter in San Francisco een makelaarskantoor op onder de naam 'Dean Witter & Co'. In 1929 werd de firma lid van de New York Stock Exchange (NYSE), en in 1972 begon Dean Witter & Co publiekelijk te handelen.

Dean Witter Discover & Co. fuseert met een andere effectenmakelaardij genaamd "Reynolds & Co," en de nieuwe onderneming wordt "Dean Witter Reynolds" genoemd. Maar in 1981 wordt Dean Witter Reynolds zelf overgenomen door Sears, Roebuck & Co. Morgan Stanley werd op 1 oktober 1981 opgericht als financiële houdstermaatschappij.

In 1986 introduceert Dean Witter Reynolds de Discover Card. In 1993 richtte de moedermaatschappij Sears, Roebuck & Co. Dean Witter en Discover op als een afzonderlijke, beursgenoteerde onderneming die "Dean Witter Discover & Co." werd genoemd.

In 1997 worden zowel Morgan Stanley als Dean Witter Discover & Co samengevoegd tot een nieuwe firma met de naam Morgan Stanley, Dean Witter, Discover & Co. In 1998 wordt de naam van de firma gewijzigd in 'Morgan Stanley, Dean Witter & Co'. In 2001 werd de naam van de firma veranderd in "Morgan Stanley".

Huidige activiteiten en investeringen van Morgan Stanley

Morgan Stanley is een gerenommeerde wereldwijde onderneming die uitblinkt in financiële dienstverlening. Het bedrijf heeft een reputatie voor het leveren van eersteklas investment banking producten en diensten aan klanten en cliënten, zakelijke ondernemingen, grote financiële instellingen, en door de overheid beheerde bedrijven. Morgan Stanley is actief in drie segmenten: Investment Management, Wealth Management en Institutional Securities.

• Investment Management biedt een breed scala aan financiële strategieën, zoals vastrentende producten, aandelen, onroerend goed, liquiditeiten, alternatieve beleggingen, merchant banking, schenkingen en staatsinvesteringsfondsen via een netwerk van intermediaire en institutionele kanalen.
• Vermogensbeheer is een divisie die zich bezighoudt met het aanbieden van lijfrente- en verzekeringsproducten, krediet- en kredietproducten, en pensioenplannen. De afdeling Vermogensbeheer verleent ook bijstand bij beleggingen en makelarij in talrijke soorten beleggingen, waaronder vreemde valuta, aandelen, edelmetalen, vastrentende effecten, beleggingsfondsen, opties, termijncontracten, alternatieve beleggingen, beleggingsfondsen en afzonderlijk beheerde rekeningen.
• Institutional Securities is een segment dat verschillende financiële diensten aanbiedt namens institutionele beleggers, zoals het aantrekken van kapitaal, projectfinanciering, vastgoed, het overnemen van schuldpapier, en financieel advies over herstructureringen, fusies en overnames. Dit segment biedt ook prime brokerage diensten, commerciële en zakelijke leningen, asset-backed leningen, en residentiële en commerciële leningen.

Risico en Potentieel in de bedrijfsomgeving van Morgan Stanley

Morgan Stanley rapporteerde $ 41,419 miljard aan inkomsten in 2019. Het bedrijfsresultaat van Morgan Stanley bedroeg $ 11,301 miljard, het nettoresultaat bedroeg $ 9,237 miljard en de totale activa bedroegen $ 895,429 miljard in 2019.

Morgan Stanley is een van de meest vertrouwde namen in de bank- en financiële sector, en het bedrijf staat erom bekend dat het kapitaal en andere investeringsoplossingen biedt aan een breed scala van klanten via zijn filialen en dochterondernemingen. De SWOT-analyse is een strategisch managementinstrument dat elke organisatie gebruikt om haar bedrijfsefficiëntie te onderzoeken en bepaalde stappen te nemen voor toekomstige groei en duurzaamheid. De SWOT-analyse van Morgan Stanley wordt gegeven door

• Sterke punten

Morgan Stanley is een wereldwijd opererende onderneming die waardevolle oplossingen biedt op het gebied van investeringen, krediet- en vermogensbeheer. Morgan Stanley is financieel vrij sterk en stabiel, wat ervoor zorgt dat het gemakkelijk kapitaal kan aantrekken voor bepaalde grote ondernemingen. Het bedrijf heeft meer dan 60.000 werknemers, en het is actief in meer dan 35 landen. Morgan Stanley is al vele jaren achtereen een van de belangrijkste institutionele beleggers. Het bedrijf heeft een regelmatige stroom van vrije cashflow die zorgt voor uitbreiding in nieuwe projecten.

• Zwakke punten

Morgan Stanley heeft vaak te maken gehad met rechtszaken en heeft een enorme som geld moeten betalen als juridische kosten. De onderneming verwacht een dalende merkwaarde als gevolg van plotselinge en frequente economische neergangen. Morgan Stanley is niet in staat geweest om nieuwkomers het hoofd te bieden en heeft een aanzienlijk marktaandeel verloren in de nichecategorie. De onderneming heeft moeite om zich in een nieuw segment te begeven dat afwijkt van haar kernactiviteiten.

• Kansen

Morgan Stanley heeft de mogelijkheid om haar dienstenportfolio te verbreden en uit te breiden naar meer internationale markten. Morgan Stanley kan haar rol spelen bij het stroomlijnen en helpen van twee bedrijven bij fusies en overnames. Het bedrijf kan zich richten op het segment vermogensbeheer en dit verbeteren, een onlineplatform aanbieden en data-analyse gebruiken voor toekomstige groei.

• Bedreigingen

Morgan Stanley staat voor grote uitdagingen bij het omgaan met wereldwijde recessies en het voldoen aan veranderend overheidsbeleid en regelgeving. Morgan Stanley heeft ook te maken met concurrentie van rivaliserende merken, waaronder Goldman Sachs, Barclays, Deutsche Bank, JP Morgan, Merrill Lynch, en Citi Group.

Aandelenanalyse van Morgan Stanley

Morgan Stanley is genoteerd aan en wordt actief verhandeld op de New York Stock Exchange (NYSE) met de tickersymbolen "MS". Het bedrijf is genoteerd in de sector "Financiën" en de bedrijfstak is "Investeringsbanken/makelaars". Morgan Stanley is ook lid van andere indices zoals de Dow Jones Industrial Average (DJIA), S&P-100 Index, en S&P-500 Index.

De all-time high van Morgan Stanley was $109,38 op 11 september 2000, en de gemiddelde koers in de laatste 52 weken is $45,82.

De pandemie van het Coronavirus veranderde de economische vooruitzichten van de wereld, en bedrijven uit alle sectoren werden zwaar getroffen, vooral de banken en andere financiële instellingen. De uitbraak van Covid-19 leidde tot de sluiting van bedrijven over de hele wereld. Maar Morgan Stanley boekte een recordwinst van $3,2 miljard in het tweede kwartaal, wat tegengesteld was aan de voorspellingen van analisten.

Morgan Stanley rapporteerde een netto-omzet van $13,4 miljard bij een groei van 31%, een netto-inkomen van $3,2 miljard en een winst per aandeel (EPS) van $1,96 en een aangepaste EPS van $2,04 aan het einde van het tweede kwartaal. De balans, het kapitaal en de liquiditeit blijven sterk en stabiel. Het segment Institutional Services boekte netto-inkomsten van $8 miljard met een stijging van 56%, de afdeling Wealth Management boekte $1,1 miljard inkomsten vóór belastingen en netto-inkomsten van $4,7 miljard met een groei van 6%, en de afdeling Investment Management boekte netto-inkomsten van $886 met een stijging van 6% en leverde nettostromen ter waarde van $15,4 miljard.

Bovenstaande informatie is uitsluitend bedoeld voor educatieve doeleinden en kan niet worden beschouwd als beleggingsadvies. In het verleden behaalde resultaten vormen geen betrouwbare indicator voor toekomstige resultaten.