Johnson & Johnson - Aandelen

Instrumentenbeschrijving

Consumptiegoederen voldoen niet alleen aan de behoeften en wensen van de bevolking, maar vormen ook een belangrijk onderdeel van de wereldeconomie. Consumptiegoederen zijn een breed gebied dat een verscheidenheid van segmenten omvat, zoals voedsel en drank, cosmetica, elektronische apparaten, huishoudelijke artikelen en apparaten, geneesmiddelen, kleding, sieraden, kantoorbenodigdheden, en vele andere dingen. Consumptiegoederen dienen een bepaald doel en zijn gemakkelijk verkrijgbaar voor mensen om te kopen en te gebruiken.

Johnson & Johnson is een van de populairste Amerikaanse multinationals die wereldwijd succesvol zijn in de productie, marketing en distributie van gezondheidsproducten voor de consument, farmaceutische goederen en medische apparatuur. Johnson & Johnson is een populair huishoudmerk, niet alleen in de VS maar in alle delen van de wereld. Het bedrijf is vooral bekend voor het maken van eersteklas babyverzorgingsproducten die de eerste keuze zijn van vele ouders overal ter wereld.

Johnson & Johnson is een van de financieel meest stabiele bedrijven en heeft het dividend gedurende 55 jaar opeenvolgend verhoogd. Johnson & Johnson is een van de twee Amerikaanse bedrijven met een Triple-A kredietrating. Enkele van de bekende producten van Johnson & Johnson zijn Johnson's babyproducten, Clean & Clear face wash, Neutrogena, Neostrata, Tylenol, Benadryl, Band-Aid, Listerine, Visine, Splenda en Acuvue contactlenzen.

Johnson & Johnson is een groot conglomeraat dat gevestigd is in New Brunswick, New Jersey, en meer dan 250 dochterondernemingen heeft die in bijna 60 landen gevestigd zijn. De talrijke producten van het bedrijf worden in meer dan 175 landen verkocht. Johnson & Johnson heeft bijna 132.200 werknemers.

Geschiedenis van Johnson & Johnson

Johnson & Johnson werd in 1886 opgericht door drie broers, genaamd Edward Mead Johnson Sr., James Wood Johnson, en Robert Wood Johnson. Eerder, in 1885, maakten de broers gebruiksklare chirurgische verbanden. Het bedrijf werd in 1887 opgericht. Johnson's Baby Powder werd in 1893 geïntroduceerd. De beroemde Band-Aid verbanden werden gelanceerd in 1921. Johnson & Johnson breidde uit naar Europa met de oprichting van Johnson & Johnson Limited in het Verenigd Koninkrijk in 1924.

Het bedrijf werd in 1944 genoteerd aan de New York Stock Exchange (NYSE) en begon geleidelijk aan zijn activiteiten uit te breiden naar Zuid-Amerika, Europa, Azië en Afrika. In 1959 verwierf Johnson & Johnson Cilag AG, dat farmaceutische goederen produceerde en dat later het kenmerk werd van de farmaceutische divisie van Johnson & Johnson.

Eveneens in 1959 nam het bedrijf McNeil Laboratories Inc. over, en in het daaropvolgende jaar werd het populaire Tylenol gelanceerd en op de markt gebracht als over the counter (OTC) geneesmiddel tegen pijn. In 1962 nam Johnson & Johnson Janssen Pharmaceutica over.

In 1975 werd Tylenol op grote schaal geproduceerd als gevolg van een aanzienlijke prijsdaling. In 1988 introduceerde Johnson & Johnson de Acuvue wegwerp contactlenzen. In 1989 ging Johnson & Johnson een joint venture aan met Merck voor de productie en levering van een OTC-versie van Merck's receptgeneesmiddel.

In 1994 kocht Johnson & Johnson Neutrogena Corporation, en in 1995 nam Johnson & Johnson Pepcid AC, samen met Merck, over van de klinisch-diagnostische eenheid van Eastman Kodak Company. In 1996 verwierf Johnson & Johnson de zeggenschap over Cordis Corporation. Johnson & Johnson ondergaat een herstructurering in 1998 en verwierf ook DePuy Inc. In 1999 fuseert Janssen Biotech Inc., voorheen Centocor Inc. genoemd, met Johnson & Johnson. In 2008 kocht Johnson & Johnson Mentor Corporation voor 1 miljard dollar en fuseerde haar activiteiten met Ethicon.

Johnson & Johnson kocht in 2006 de afdeling consumentengezondheidszorg (producten zoals Listerine, Visine en Neosporin) van Pfizer, en het was de grootste aankoop van het bedrijf met een waarde van 16,2 miljard dollar. In 2012 deed Johnson & Johnson de op een na grootste aankoop door Synthes over te nemen voor $22 miljard, dat medische hulpmiddelen maakte die worden gebruikt om verwondingen te behandelen. 

Huidige activiteiten en investeringen van Johnson & Johnson

Johnson & Johnson is een miljardenbedrijf met een belangrijke focus en succes in de gezondheidssector van de markt. Johnson & Johnson is actief in drie vitale segmenten, namelijk consumptiegoederen, medische apparatuur en farmaceutica.

• Het segment consumptiegoederen is een van de belangrijkste onderdelen van de onderneming en omvat een hele reeks producten. Het bedrijf staat bekend om het leveren van kwaliteitsproducten voor babyverzorging, huidverzorging, mondverzorging, gezondheidszorg voor vrouwen, wondverzorging en vrij verkrijgbare producten. Enkele van de populaire merken in dit segment zijn Baby Products (shampoo, olie, lotion en poeder), Clear & Clean, Johnson's, en Le Petite Marseillais.
• De eenheid Medische apparatuur is vrij uitgebreid en houdt zich bezig met de productie van producten voor cardiovasculaire, orthopedische, chirurgische, oog- en diabetische zorg.
• De farmaceutische divisie beheert vijf therapeutische gebieden, waaronder immunologie, oncologie, neurowetenschappen, cardiovasculaire en infectie- en stofwisselingsziekten.

De farmaceutische divisie is goed voor meer dan 50% van de totale inkomsten van het bedrijf, gevolgd door de divisie medische apparatuur met 40%, en de divisie consumptiegoederen met 10%. De winsten en stijgende verkoopcijfers in alle drie de divisies zijn het resultaat van tientallen jaren onderzoek door Johnson & Johnson. Het bedrijf dient de goedkeuringsaanvragen voor nieuwe geneesmiddelen tot vier jaar op voorhand in. Verwacht wordt dat Johnson & Johnson tegen 2023 een omzetpiek van 1 miljard dollar zal bereiken.

Johnson & Johnson investeert zwaar in onderzoek en ontwikkeling (O&O) en heeft onderzoeksfaciliteiten in vele landen, zoals de VS, Brazilië, Canada, België, Singapore, Japan, Duitsland, Nederland, het VK en China. De gezondheidsproducten die Johnson & Johnson maakt worden gebruikt in ziekenhuizen, medische klinieken en huishoudens.

Johnson & Johnson is trots op haar verschillende Corporate Social Responsibility (CSR) campagnes. Het bedrijf heeft duidelijk gesteld dat haar prioriteit ligt bij het leveren van geschikte producten en diensten aan de moeders, vaders, patiënten, artsen en verpleegkundigen die ze gebruiken. Het bedrijf streeft voortdurend naar kostenverlaging om de kosteneffectiviteit van haar producten te behouden. Johnson & Johnson heeft een belangrijke rol gespeeld op het gebied van de gezondheidszorg en heeft talrijke inspanningen geleverd om diabetespatiënten te helpen, gewonde mensen te helpen lopen, dove mensen te helpen horen en de gevolgen van AIDS (Acquired Immunodeficiency Syndrome) te verminderen.

Als groot merk in de gezondheidssector stelt Johnson & Johnson 1 miljard dollar ter beschikking voor de ontwikkeling van een vaccin (zonder winstoogmerk) voor de pandemie van het Coronavirus, samen met de Biomedical Advanced Research and Development Authority (BARDA), het Amerikaanse ministerie van Volksgezondheid en Human Services, en Assistant Secretary for Preparedness and Response (ASPR).

De klinische tests van het ontwikkelde vaccin zullen naar verwachting in september 2020 van start gaan, en in juli heeft Johnson & Johnson gezegd 300 miljoen doses vaccin aan de VS te zullen leveren. In augustus 2020 zei de Amerikaanse regering ook financiële steun van 1 miljard dollar te geven voor de productie van het Covid-19-vaccin. De vraag naar Tylenol steeg wereldwijd met een factor twee tot vier, en de productie werd in maart 2020 opgevoerd.

Risico en potentieel van de bedrijfsomgeving van Johnson & Johnson

Johnson & Johnson is een van de meest waardevolle zakelijke bedrijven ter wereld, en stond in 2018 op plaats 37 in Fortune 500 als de grootste Amerikaanse Corporation op basis van de totale omzet. Het bedrijf boekte in 2019 een omzet van $ 82,059 miljard, samen met een bedrijfsresultaat van $ 17,33 miljard en een netto-inkomen van $ 15,119 miljard in 2019. SWOT-analyse is een veelgebruikt instrument dat wordt gebruikt door zakelijke bedrijven om hun prestaties en efficiëntie te evalueren. Johnson & Johnson is een vertrouwd wereldmerk in het leveren van producten en diensten in de gezondheidszorg aan klanten en cliënten over de hele wereld. De SWOT-analyse van Johnson & Johnson is

• Sterke punten

Johnson & Johnson is een van de meest waardevolle en vertrouwde merken in de wereld. De Verenigde Naties hebben ook de diensten van Johnson & Johnson erkend en hen de 'Humanitarian of the Year Award' toegekend voor hun aandeel in een campagne genaamd 'Healthy Mother and Healthy Child Initiative'. Johnson & Johnson levert haar kwaliteitsproducten in alle delen van de wereld. Het bedrijf is sterk aanwezig in gedrukte en online media dankzij zijn doelgerichte reclame. Johnson & Johnson beheert een uitstekend distributienetwerk. Het bedrijf heeft in de loop der jaren veel strategische en waardevolle overnames en fusies gedaan om zijn portefeuille te diversifiëren.

• Zwakke punten

Johnson & Johnson wordt beschouwd als een wereldleider in het segment van de gezondheidszorg, maar de onderneming heeft ook te kampen met grotere problemen als gevolg van marktschommelingen en voortdurende veranderingen in de prijs van grondstoffen. Het bedrijf kreeg ook te maken met rechtszaken en conflicten met partnerbedrijven.  

• Kansen

Johnson & Johnson heeft de mogelijkheid om kleinere bedrijven over te nemen die potentieel hebben en voldoen aan de hoge normen van het bedrijf. Het bedrijf kan meer draagbare producten ontwikkelen en zijn aanbod in de plattelandsbevolking vergroten. We leven in een wereld waar de meerderheid van de mensen over de hele wereld zich bewust zijn geworden van hun gezondheid, wat ideaal is voor Johnson & Johnson om haar goederen op de markt te brengen en te verkopen. Het bedrijf kan samenwerken met scholen, hogescholen, ziekenhuizen en bedrijfskantoren om een gezondheidscampagne te voeren.

• Bedreigingen

Johnson & Johnson staat voor een zware uitdaging om marktleider te blijven aangezien er vele malen melding is gemaakt van kankerverwekkende stoffen in de producten. Het bedrijf moest ook bijna 40 van zijn geneesmiddelen terugroepen, wat zijn reputatie heeft aangetast. Een van de grootste uitdagingen voor het bedrijf is het tegengaan van namaak- en vervalste producten en goedkope vervangingsproducten. De regels en het beleid van de overheid hebben ook een invloed op de financiële gezondheid van Johnson & Johnson. De concurrenten van Johnson & Johnson zijn Unilever, Procter & Gamble, Abbot, en Reckitt Benckiser.

Aandelenanalyse van Johnson & Johnson

Johnson & Johnson is genoteerd en wordt actief verhandeld op de New York Stock Exchange (NYSE) met de tickersymbolen "JNJ." Het bedrijf is genoteerd in de sector "gezondheidstechnologie" en de bedrijfstak is "farmaceutische producten: Major. Johnson & Johnson is ook lid van andere indices zoals de Dow Jones Industrial Average (DJIA), S&P-100 Index, en S&P-500 Index.

De all-time high aandelenprijs van Johnson & Johnson was $155,51 op 23 april 2020, en de gemiddelde prijs in de laatste 52 weken is $140,32.

Het Coronavirus had een invloed op de activiteiten van Johnson & Johnson, en de waarde van het aandeel daalde in maart 2020, maar de aankondiging van het vaccin Covid-19 deed de aandelenkoers stijgen. Maar het Coronavirus blijft een bedreiging voor de bedrijven, hoewel de beperkingen zijn versoepeld en de bedrijven zijn begonnen te hervatten. De financiële gezondheid van Johnson & Johnson is sinds vorig jaar gedaald als gevolg van aanhoudende rechtszaken.

De verkoop van geneesmiddelen steeg en bedroeg $10,75 miljard, met een stijging van 2,1%, maar de verkoop van consumptiegoederen daalde met 7% tot $3,3 miljard. De eenheid Medische apparatuur had ook te lijden onder een daling van $4,29 miljard met bijna 40%. De totale omzet van Johnson & Johnson daalde tot $18,34 miljard, met een daling van 10,8%, en de Winst per Aandeel (EPS) daalde met $1,67 met 35,3%. De financiële aspecten van Johnson & Johnson lijken aan het einde van het tweede kwartaal wel te verbeteren, maar het risico op rechtszaken blijft nog steeds hangen en analisten voorspellen dat de winst en omzet in het derde kwartaal van 2020 zullen dalen.  De informatie hierboven is uitsluitend bedoeld voor educatieve doeleinden en kan niet worden beschouwd als beleggingsadvies. In het verleden behaalde resultaten zijn geen betrouwbare indicator voor toekomstige resultaten.