3M Co. - Aandelen

Instrumentenbeschrijving

De wereld waarin wij leven wordt bepaald door snel evoluerende consumptiegoederen die deel uitmaken van ons dagelijks leven en ons helpen om de talrijke taken te verlichten en te vervullen. Er zijn veel multinationale ondernemingen die de specifieke behoeften van de consumenten bestuderen en vervolgens goederen en diensten produceren om op doeltreffende wijze aan die behoeften te voldoen. Minnesota Mining and Manufacturing, in de volksmond bekend als 3M, is een conglomeraat dat meer dan 60.000 producten produceert, zoals plakband, medische en tandheelkundige producten, audio- en visuele apparatuur, Post-it notes, reflecterende coatings, en Microflex circuits.

3M boekte in 2019 een omzet van meer dan 32 miljard dollar dankzij zijn duizenden verschillende producten in verschillende segmenten van de markt, waaronder Elektronica en Energie, Consumentengoederen, Gezondheidszorg, Veiligheid en Grafiek, en Industrie. 3M is aantoonbaar een van de meest prominente bedrijven die op grote schaal diverse segmenten van de markt bestrijkt. 3M richt zich tot een breed scala van eindgebruikers, van algemene consumenten tot een breed scala van detailhandelaren, groothandelaren en distributeurs.

3M staat op plaats 95 in de Fortune-500 lijst van 2019 en heeft vestigingen in 70 landen van de wereld. 3M is een technologiegedreven bedrijf en streeft er voortdurend naar om innovatieve en kwaliteitsproducten voor consumenten te maken. 3M zou in 2019 meer dan 3,5 miljard dollar hebben geïnvesteerd in Onderzoek en Ontwikkeling.

Geschiedenis van 3M

3M begon als een mijnbouwproject in 1902 tussen vijf zakenlieden (John Dwan, Henry S. Bryan, William A. McGonagle, J. Danley Budd, en Hermon W. Cable) in Two Harbors, Minnesota en het doel was korund te delven, maar 3 jaar later verhuisde het bedrijf naar Duluth om te proberen schuurpapierproducten te maken. Het bedrijf is thans gevestigd in St. Paul, Minnesota.

De grote doorbraak kwam in 1925 toen het populaire plakband dat we vandaag de dag zien en gebruiken, "Scotch tape", werd ontwikkeld en verkocht. Aan het eind van de jaren 1950 brak 3M opnieuw door met de introductie van de eerste astma-inhalator, maar het bedrijf begon niet met zijn farmaceutische activiteiten. 3M is sinds 1946 genoteerd aan de New York Stock Exchange (NYSE), en in 1976 werd het bedrijf ook opgenomen onder de 30 bedrijven in de Dow Jones Industrial Average.

Huidige zaken en investeringen van 3M

3M heeft blijk gegeven van een enorm vermogen om de meest uiteenlopende portefeuille van producten en projecten te beheren, wat voor geen enkel bedrijf gemakkelijk is omdat er altijd uitdagingen en tegenslagen zijn. De veelheid aan productlijnen heeft 3M in staat gesteld zijn marktaandeel te behouden en ook geld te besteden aan onderzoek voor de ontwikkeling van innovatieve producten. Aangezien het bedrijf zich bezighoudt met duizenden belangrijke en minder belangrijke producten, kunnen de producten het best worden onderverdeeld volgens de marktsegmenten, die als volgt zijn

• Gezondheidszorg

De door 3M geproduceerde producten voor de gezondheidszorg omvatten tandenwitmakers, inhalatoren, chirurgische doeken, huidreinigers, stethoscopen en antiseptisch schuim. Het segment gezondheidszorg droeg bij aan 23% van de totale omzet van 3M in 2019

• Elektronica- en auto-industrie

3M weet waarde toe te voegen aan de reeds beschikbare consumentenproducten. Zo produceert 3M geen computerschermen, maar levert het wel beschermende schermen en biedt het ook flexibele circuits voor printercartridges. 3M produceert 25% van de drukgevoelige tape die op de totale Amerikaanse markt wordt gebruikt. Het bedrijf maakt ook stroomkabels en een verscheidenheid van producten voor de automobielsector. De elektronica en de industriële producten maken 30% uit van de totale netto-omzet van de onderneming.

• Consumentengoederen

Het segment consumentengoederen omvat vele kleine en grote onderdelen en hulpmiddelen zoals sponzen, post-it notes, aircofilters, verbandmiddelen, douchepads, sneeuwlaarzen, huishoudelijke wattenstaafjes, stalen plinten en winterjassen. Maar afgezien van het productengamma was het consumentensegment in 2019 slechts goed voor 16% van de totale verkoop.

• Veiligheids- en industriële goederen

De afdeling veiligheid en industrie is het belangrijkste segment van 3M dat alle andere activiteiten in het niet doet vallen. Er zijn honderden verschillende industriële holdings van 3M, en het is onmogelijk om ze allemaal op te sommen. De producten in deze afdeling bestaan uit afstandhouders voor schakelaars, toetsenborden voor cardiotoestellen, geluiddempende instrumenten en reflecterende folie. Het segment veiligheid en industrie was goed voor meer dan 31% van de totale omzet in 2019.

Risico en Potentieel in de bedrijfsomgeving van 3M

Het talrijke activiteitenaanbod van 3M is zowel een voordeel als een uitdaging voor het bedrijf, dat zijn productlijnen heeft teruggebracht van 40 naar 23 en in 2018 ook zijn communicatiedivisie heeft verkocht om te zorgen voor meer duidelijkheid en efficiëntie in de activiteiten. Vanuit het oogpunt van de belegger zal het bedrijf veranderingen en aanpassingen blijven doorvoeren op basis van de marktdynamiek. Het toekomstige financiële doel van 3M is een groei van de winst per aandeel (WPA) van 8% tot 11% en een organische omzetgroei van 3% tot 5%.

De huidige Covid-19 pandemie heeft gevolgen gehad voor bijna elk bedrijf, groot en klein, maar de diversiteit van de activiteiten heeft 3M in staat gesteld om functioneel te blijven, aangezien het bedrijf de productie van gespecialiseerde N-95 maskers heeft verdubbeld en er nu bijna 1,1 miljard maskers worden geproduceerd in 3M faciliteiten in de Verenigde Staten, Azië en Europa. Verwacht wordt dat 3M het huidige productietempo tegen 2023 zelfs zal verdubbelen tot 2 miljard. Het bedrijf werkt ook samen met andere bedrijven om innovatieve producten voor de gezondheidszorg te ontwerpen en te leveren, met name voor verpleegkundigen, artsen en eerstehulpverleners.

De SWOT-analyse is een van de beste instrumenten die worden gebruikt om de situationele sterktes, zwaktes, kansen en bedreigingen van een onderneming te bepalen. De SWOT-analyse van 3M wordt uitgevoerd onder alle functies van het bedrijf, waaronder de afdelingen financiën, marketing, productie, informatiesystemen en strategische planning.

• Sterke punten

De sterke punten van 3M liggen in zijn diversiteit en innovatie in producten en het vermogen om grote en kleine producten te leveren in elk populair segment van de markt. Het bedrijf is financieel sterk en stabiel en heeft een wereldwijd bereik met activiteiten in meer dan 70 landen.

• Zwakke punten

De zwakke punten van de onderneming zijn octrooi- en schadevergoedingszaken en het voeren van een juridische strijd. De onderneming moet ook een stroom van investeringen op gang houden om haar onderzoek en innovatie in stand te houden.

• Kansen

De wereldwijde crisis, zoals Covid-19, is een zegen voor een bedrijf als 3M, dat zijn productie van N-95 maskers heeft verdubbeld. Het bedrijf wil ook inkomsten verwerven door overnames en door de hele waardeketen zelf te beheren. 3M wil ook uitbreiden in soortgelijke interessegebieden, zoals hernieuwbare energiebronnen, verlichting en architectuur.

• Bedreigingen

De grootste bedreiging voor 3M zijn de plotselinge en grote schommelingen in de prijs van grondstoffen, die rechtstreeks van invloed zijn op de totale productiekosten. De schommelende wisselkoersen worden ook als een bedreiging gezien, samen met fabrikanten die tegen lage kosten produceren. Een andere bedreiging voor het bedrijf is dat toekomstige resultaten worden beïnvloed door juridische en regelgevende procedures.

Analyse van de aandelen van 3M

Aangezien 3M een wereldwijd merk is, worden de aandelen ervan verhandeld op alle belangrijke effectenbeurzen in de landen waar het bedrijf actief is. De handel vindt alleen plaats wanneer een koper en verkoper het eens zijn over de prijs van de order. De gegevens die handelaren nodig hebben om een beslissing te nemen, kunnen worden genoteerd via een koersnotering van een bepaald aandeel. De belangrijkste gegevens die een handelaar moet weten om de koersverandering te bepalen zijn

• Het ticker nummer van het bedrijf
• Zekerheid van belangen
• De bied- en laatkoers
• Het aantal aandelen dat een handelaar kan kopen of verkopen

Het tickersymbool voor 3M is MMM. In het 2e kwartaal van 2020 bedraagt de koers van het aandeel 3M in NYSE $158,32, met een marktkapitalisatie van $91,071 miljard. De EPS staat op $8,52 en het rendement is 3,73%. De biedkoers is 158,32 x 800, en de laatkoers is 158,38 x 1000, waarbij (800) en (1000) het aantal aandelen weergeeft dat beschikbaar is voor verhandeling. De prijzen van aandelen worden bepaald door veranderingen in vraag en aanbod.

Er is een aanzienlijke neerwaartse trend in de eerste drie maanden van de activiteiten, zoals blijkt uit het 2e kwartaalverslag van 2020. Er is een daling van de omzet met 20% in de VS en een daling van 15% in het Midden-Oosten, Europa en de Afrikaanse regio. Het bedrijf voorspelde een veel scherpere daling aan het einde van het tweede kwartaal als gevolg van dalende verkopen op belangrijke bedrijfslocaties.

Maar het geluk is 3M gunstig gezind, aangezien het bedrijf wereldleider is als het gaat om de levering van de authentieke N-95 maskers die het meest waardevol zijn bij het voorkomen van de verspreiding van het coronavirus. 3M heeft van de Amerikaanse regering twee grote contracten gekregen om de productie van maskers op te voeren van 35 miljoen tot 95 miljoen stuks per maand. De Amerikaanse regering heeft ook de export van maskers stopgezet om te voorzien in de binnenlandse behoefte aan maskers. Maar 3M zei dat het de productie van maskers zou opvoeren in plaats van de export stop te zetten.

 

Bovenstaande informatie is uitsluitend bedoeld voor educatieve doeleinden en kan niet worden beschouwd als beleggingsadvies. In het verleden behaalde resultaten zijn geen betrouwbare indicator voor toekomstige resultaten.