Copper – Merce

Descrizione dello strumento

Il rame è considerato il più usato tra tutti i metalli e anche meno costoso rispetto ad altri metalli preziosi come l'oro, l'argento e il platino. Si dice anche che il rame sia stato il primo e più antico metallo usato dall'uomo migliaia di anni fa. Oggi, il rame è considerato un metallo essenziale a causa del suo vasto utilizzo per diversi impieghi.

Il rame ha un aspetto rossastro-arancione lucido, ed è un metallo morbido e malleabile con un'alta conducibilità elettrica e termica. Il rame ha proprietà simili all'oro e all'argento che gli permettono di essere usato efficacemente per applicazioni industriali come il cablaggio elettrico, la costruzione o riparazione di tetti, l'impianto idraulico e per macchine industriali come motori e generatori.  Il rame ha proprietà simili a quelle dell'oro e dell'argento, ma non è usato come moneta perché non è un metallo sufficientemente prezioso e costa meno di oro e argento. Tuttavia, il rame è una materia prima molto diffusa e commercializzata come gli altri metalli.

Il rame viene estratto dalle miniere sotterranee e dal riciclaggio dei prodotti di rame. L'estrazione totale di rame supera il valore di 19 milioni di tonnellate. Il Sudafrica ha il maggior numero di miniere di rame, ma la Cina è il maggior produttore di rame raffinato.

Storia del rame

Il rame è solitamente estratto da depositi minerari che si trovano nel sottosuolo e talvolta in miniere a cielo aperto. Un'estrazione di rame efficace è quella in cui un minerale concentrato viene trasformato in un materiale più raffinato che ne renda facile l'estrazione dal materiale di scarto e la sua raffinazione attraverso un processo di fusione. Si dice che il rame sia usato fin dai tempi antichi, ma più del 90% del rame è stato estratto e fuso dopo il 1900. Il rame è estratto in molti paesi del mondo, e i primi cinque paesi che producono rame per milioni di tonnellate (approssimativamente) sono

1. Cile - 5.600.000
2. Perù - 2.400.000
3. Cina - 1.600.000
4. Stati Uniti - 1.300.000
5. Congo - 1.300.000

Il Cile è il principale produttore mondiale di rame e possiede tre delle più grandi miniere di rame del mondo. La miniera Escondida nel deserto di Atacama, in Cile, ha una capacità di più di 1,37 milioni di tonnellate. Oltre alle riserve di rame, il rame si produce anche riciclando vecchi rottami metallici. Secondo le statistiche, quasi il 10% della fornitura globale annuale di rame proviene dal riciclaggio di rottami metallici in rame raffinato. Il rame riciclato contribuisce anche a più del 30% della fornitura di rame dagli Stati Uniti. Il rame riciclato proviene di solito da fonderie di rame, fabbriche di ottone, produttori di lingotti e raffinerie.

La domanda di rame è cresciuta costantemente in tutto il mondo e la maggior parte dei paesi sottosviluppati ha iniziato a prosperare e a migliorare la propria economia. Le nazioni in via di sviluppo hanno bisogno di una fornitura regolare di rame per soddisfare la loro crescente domanda di infrastrutture. I principali consumatori di rame includono Cina, Russia, Stati Uniti, Nazioni Europee e Giappone. I grandi paesi consumatori di rame determinano anche la domanda di rame nel futuro.

Il rame è commercializzato su tutte le principali borse delle materie prime che includono New York Mercantile Exchange (NYMEX), London Metal Exchange (LME), Chicago Mercantile Exchange (CME), Multi Commodity Exchange (MCX), e Shanghai Futures Exchange (SHFE)

Domanda e offerta di rame

L'offerta e la domanda di rame è il fattore principale che determina il prezzo del rame nel mercato globale. La domanda di rame rimarrà sempre alta a causa degli ampi usi in numerose applicazioni industriali. Le industrie che determinano la domanda di rame sono

• Costruzione di edifici: Il rame è usato comunemente per il cablaggio, l'impermeabilizzazione e l'impianto idraulico di edifici residenziali e commerciali
• Macchinari industriali: Il rame è usato nella fabbricazione del vetro, nelle attrezzature per la stampa e l'incisione
• Prodotti elettrici: Grazie alla sua buona conducibilità, il rame è usato nei circuiti integrati e stampati. Il rame è anche usato in elettromagneti e tubi a vuoto
• Attrezzature per il trasporto: La conducibilità elettrica del rame è importante nei motori elettrici per le automobili
• Prodotti di consumo: Il rame è ampiamente usato per articoli domestici come corrimano, utensili da cucina, maniglie, e anche negli strumenti musicali.

Un declino nell'edilizia e nell'industria elettrica può provocare un calo dei prezzi del rame. Allo stesso modo, un rallentamento della fornitura di rame da un paese produttore di rame può aumentarne i prezzi nel mercato globale. La tendenza della tecnologia verde e delle soluzioni verdi è in aumento, e la crescita massiccia della tecnologia verde può provocare un aumento dei prezzi del rame.  

Come leggere la variazione del prezzo del rame                                   

Il rame ha giocato un ruolo importante nella crescita e nello sviluppo di molti settori, come gli strumenti elettrici, i motori e altri numerosi dispositivi tecnologici. Gli usi estensivi del rame lo rendono una delle materie prime più popolari su cui investire. Il prezzo del contratto Future sul rame è espresso in dollari USA per libbra.

Se esaminiamo il grafico del contratto Future sul rame, vediamo che è stato commercializzato in modo stabile e nel rango da 2,600 dollari per libbra a 2,800 dollari per libbra da luglio 2019 all'ultima settimana di gennaio 2020.  I prezzi del rame hanno subito un calo a partire da febbraio 2020 e sono scesi ai valori più bassi a marzo 2020. Il valore più alto registrato è stato di 2,8368 dollari per libbra il 14 gennaio 2020. Il valore più basso registrato è stato di 2,087 dollari per libbra il 23 marzo 2020. Dopo molti mesi di fluttuazioni costanti, i prezzi del rame stanno riscontrando una tendenza rialzista e attualmente sono quotati a 2,8537 dollari per libbra. Il prezzo di offerta è di $2.8465/libbra, mentre il prezzo di richiesta è di $2.8435/libbra.

Come investire sul rame

Ci sono diversi modi per invstire sul rame, come Exchange Traded Funds (ETF), Futures, Options, CFD, Azioni e Lingotti di Rame. Il rame viene commercializzato sul Chicago Mercantile Exchange (CME) Globex, una piattaforma di trading elettronico leader nel mondo che fornisce Futures e Options su una vasta gamma di classi di attività. Il CME Globex permette agli utenti di investire virtualmente 24/7 (6 giorni) attraverso il trading elettronico.

Il simbolo per il rame sul CME Globex è H.G.; l'unità di contratto è 25000 libbre, e il prezzo del rame è quotato in centesimi di dollaro per libbra. Il rame può anche essere commercializzato utilizzando il Contratto per differenza (CFD), e le ore di negoziazione vanno dalle 00:00 alle 22:00 (nel Regno Unito).

Il trading di rame richiede un'attenta strategia di trading, considerando l'alta volatilità e selezionando il giusto strumento finanziario per il trading. Oltre alle opzioni derivate come Futures e CFD, è possibile anche acquistare azioni di società minerarie di rame e avere diritto a ricevere dividendi.

Il trading di rame tramite CFD può essere il modo più veloce per beneficiare della volatilità del mercato. Tuttavia, se il mercato va nella direzione opposta, perderai più velocemente. Un CFD è un contratto che ti permette di usare la leva finanziaria e determinare i movimenti di prezzo dell'attività sottostante senza dover fisicamente possedere il rame e avere il problema di immagazzinarlo. Con i CFD, puoi fare trading in entrambe le direzioni e guadagnare potenzialmente sia da un trend di mercato rialzista che ribassista. Tuttavia, oltre all'opportunità di incrementare i tuoi guadagni, c'è anche la possibilità di perdite consistenti se la tua previsione è sbagliata, quindi è consigliabile applicare uno strumento di gestione del rischio.

L'acquisto di azioni di grandi società minerarie di rame è anche un modo molto diffuso per cercare di trarre profitto dall'industria del rame. Quando il prezzo del rame sale, gli investitori possono aumentare i loro profitti. Alcune delle famose aziende produttrici di rame includono Freeport McMoran, BHP Billiton, Southern Copper e Rio Tinto.  

Cosa causa la variazione del prezzo del rame?

Il rame è utilizzato in quasi tutte le industrie di ogni paese, che si tratti di costruzioni, motori o attrezzature elettriche e macchinari industriali pesanti. Pertanto, il prezzo del rame è un buon indicatore dell'economia generale. I quattro fattori principali che influenzano le variazioni di prezzo del rame sono

• Discontinuità dell'offerta

La stabilità politica del paese produttore di rame gioca un ruolo cruciale nel garantire una fornitura costante di rame. La maggior parte del rame proviene dai paesi sudamericani, e qualsiasi disordine politico influisce sulla gestione della catena di approvvigionamento del rame. Secondo la storia, la popolazione ha favorito i governi che hanno privatizzato l'estrazione del rame, come si è visto in Bolivia nel 2007 che ha interrotto le forniture di rame. Il Cile, il principale produttore di rame, deve anche affrontare i terremoti che colpiscono frequentemente la regione.  

• Mercati emergenti

Molte delle nazioni in via di sviluppo stanno prosperando e hanno bisogno di espandere le loro infrastrutture, il che richiede un aumento dell'offerta di rame per gestire i settori dell'edilizia e dei trasporti. Secondo le statistiche, i paesi asiatici sono al primo posto per domanda di rame, e il prezzo del rame è influenzato se c'è uno squilibrio tra l'offerta e la domanda. La Cina consuma più della metà del rame del mondo e disponendo di riserve proprie; la Cina ha ancora bisogno di una fornitura costante di rame per continuare la crescita delle sue infrastrutture.

• Mercato immobiliare statunitense

L'industria dell'edilizia abitativa negli Stati Uniti si basa fortemente sul rame, in quanto viene utilizzato per il cablaggio elettrico, l'isolamento e la copertura dei tetti. I fattori che influenzano la domanda di immobili negli Stati Uniti includono il prodotto interno lordo (PIL), i tassi d'interesse e i salari non agricoli che influenzano la domanda di rame. Poiché l'edilizia necessita di quasi la metà della domanda di rame, gli investitori devono osservare attentamente le tendenze e le novità economiche negli Stati Uniti per speculare sui prezzi futuri del rame.

• Sostituzione

L'aspetto economico della sostituzione gioca sempre un ruolo vitale quando si tratta di fare trading e investire. Come ogni altra materia prima, esistono sostituti del rame disponibili sotto forma di altri metalli come l'alluminio, il ferro, il piombo e il nichel. L'alluminio è attualmente utilizzato nelle apparecchiature elettriche e nei cavi elettrici.

Il rame viene estratto in grandi quantità da tutto il mondo, in particolare dal Sud America e dai paesi africani. Tuttavia, gli effetti globali del Coronavirus hanno colpito l'offerta e i prezzi di ogni materia prima, compreso il rame. Ma ancora, a causa del suo uso essenziale, la domanda di rame rimarrà e persino aumenterà dopo che il problema del Covid-19 sarà risolto nei prossimi mesi. I trader a breve termine hanno l'opportunità di approfittare della volatilità e dei cambiamenti di prezzo e di aumentare i loro profitti.

Le informazioni di cui sopra sono solo a scopo educativo e non possono essere considerate come consigli di investimento. Le performance passate non sono un indicatore affidabile dei risultati futuri.