Forex-handelsstrategieën voor USD/TRY-valutaparen

Instrumentenbeschrijving

De belangrijkste valutaparen overheersen de handelsactiviteiten op de Forex markt en zijn goed voor bijna 80% van de dagelijkse markttransacties. De Amerikaanse dollar wordt gezien als de meest verhandelde valuta, gevolgd door de euro, het Britse pond en de Japanse yen. Er wordt gezegd dat er 180 mondiale valuta's zijn, en de waarde van een valuta hangt af van de economische gezondheid en ontwikkeling van een land. Sommige valuta's worden niet algemeen verhandeld, maar hun koppeling met de U.S. Dollar heeft een belangrijke positie op de Forex markt.

De U.S. Dollar quote met de Turkse Lira is zo'n pair en wordt aangeduid met USD/TRY waarbij USD de basisvaluta is, en TRY de tegen- of quotevaluta. De USD/TRY is misschien niet zo populair als andere valutaparen, maar het is een 'Exotisch paar', omdat de Turkse economie in de lift zit en de komende jaren als een grote kracht wordt beschouwd. De exotische valutaparen hebben lage spreads, worden bij lage volumes verhandeld, maar kunnen volatiel zijn en bieden handelaren de mogelijkheid om te winnen of te verliezen bij plotselinge koersbewegingen.

De wisselkoers van USD/TRY geeft aan hoeveel Turkse Lira kunnen worden omgezet in één Amerikaanse Dollar. Als de huidige koers bijvoorbeeld laat zien dat 1 USD gelijk is aan 6,86 TRY, betekent dit dat een handelaar 6,86 Turkse Lira zou moeten betalen om 1 U.S. Dollar te kopen. De USD/TRY wordt meestal verhandeld door handelaren en investeerders in de Turkse Forex markt, maar geleidelijk aan neemt de populariteit van het paar toe.

Geschiedenis van valutapaar USD/TRY

In de USD/TRY is de focus voor analyse altijd de Lira geweest, aangezien de U.S. Dollar een veel sterkere valuta is en over de hele wereld wordt erkend. De USD is 's werelds belangrijkste reservevaluta en vertegenwoordigt de grote economie van de V.S. Veel van de grondstoffen zoals olie en goud zijn ook geprijsd in U.S. Dollar. Het bruto binnenlands product (BBP) van de V.S. bedraagt 15 triljoen dollar, dat is 23% van het gehele mondiale BBP. 

Turkije is een groot land en een van de weinige landen die in twee continenten bestaan, aangezien een groot deel van het land, bijna 97% van zijn oppervlakte in West-Azië ligt, terwijl de resterende 3% in Zuidoost-Europa ligt. De vruchtbare gronden en het gunstige klimaat het hele jaar door hebben de weg gebaand voor ontwikkeling in de landbouw. De levensmiddelen-, textiel- en chemische industrie zijn in de loop der jaren tot bloei gekomen. De dienstensector, de bilaterale handel en het toerisme dragen echter in grote mate bij tot de opleving van de Turkse economie.

In januari 2005 werd een nieuwe versie van de Turkse lira ingevoerd, omdat de vorige munt door de inflatie zo sterk was gedaald dat 1 Amerikaanse dollar maar liefst 1,5 miljoen Turkse lira waard was. De Turkse economie is afhankelijk van buitenlandse investeringen, maar de lokale sectoren hebben het tempo opgepikt, en Turkije verdient aardig wat inkomsten aan toerisme, en door de jaren heen is Turkije een van de meest bezochte toeristische bestemmingen.

Maar de waarde van de Turkse lira is niet stabiel, en elke mondiale crisis doet de TRY in waarde dalen. Turkije heeft altijd geprobeerd toe te treden tot de eurozone, die 19 van de 27 landen vertegenwoordigt die de euro als officiële munteenheid hebben aangenomen, maar de economie van Turkije wordt nog steeds als onstabiel beschouwd en de Turkse lira staat zwak bij de andere munteenheden in de wereld.

Wat de handelsbetrekkingen tussen de VS en Turkije betreft, blijkt uit de statistieken dat Turkije 0,66% van de totale export van de VS importeert, terwijl de VS daarentegen 4,7% van de totale export van Turkije importeert. De handel in goederen en diensten tussen de VS en Turkije bedroeg 24 miljard dollar, waarvan de export 12,7 miljard dollar en de import 11,2 miljard dollar bedroeg. De belangrijkste onderdelen van de Amerikaanse export naar Turkije zijn machines, voertuigen en staal. Turkije heeft goede handelsbetrekkingen met de VS, Duitsland en het VK, en de belangrijkste exportproducten naar de VS zijn onder meer kleding, vervoersuitrusting en levensmiddelen.

Hoe te handelen in USD/TRY

Vanwege de zwakke Turkse Lira wordt het USD/TRY pair beschouwd als een riskant pair om te traden. Het pair vertoont echter plotselinge volatiliteit en gelegenheid voor korte termijn traders om te proberen voordeel te behalen. De USD/TRY wordt 24/7 verhandeld van maandag tot vrijdag, maar maandag is het vrij rustig, en de markt is vrij actief op donderdag. Het USD/TRY paar en andere opties kunnen worden verhandeld met Contract of Difference (CFDs), wat een afgeleid financieel instrument is en een handelaar in staat stelt een hefboomeffect te gebruiken en met een kleine eerste storting een grotere handelspositie te openen.

Met CFD's kan in beide richtingen worden gehandeld, dat wil zeggen Long of Short. Bijvoorbeeld, als een handelaar denkt dat de USD in waarde zal stijgen ten opzichte van de TRY, dan zal hij Long gaan of Kopen, en op dezelfde manier, als een handelaar gelooft dat de USD in de komende dagen zal dalen ten opzichte van de TRY, dan zou hij Short gaan of Verkopen. Met CFD's is er een kans om winsten te vergroten maar evenveel kans op verliezen, dus een handelaar kan een risicobeheerstrategie toepassen.

Hoe de prijsveranderingen in USD/TRY te lezen

De performance van de USD/TRY wordt sterk beïnvloed door de correlatie tussen de binnenlandse economie van de V.S. en Turkije. Het is niet bekend dat de Turkse Lira correleert met de Amerikaanse Dollar, maar het USD/TRY paar overschaduwt vaak de Euro bewegingen. Het USD/TRY paar is geen populaire handelsoptie voor beginnende handelaren, maar kan een lucratief paar zijn om een portefeuille van een ervaren belegger te diversifiëren.

Het USD/TRY paar vertoont een hoge volatiliteit op de Forex markt vanwege de instabiliteit van de Turkse Lira. Het USD/TRY paar vertoont enorme fluctuaties in zowel de korte als middellange termijn handel. Het USD/TRY paar kan in een dag tussen 500-700 punten bewegen, wat zelfs meer beweging is dan sommige van de belangrijkste valutaparen. Als we een blik werpen op de prijsgrafiek van het USD/TRY paar, zien we het paar van juli 2019 tot januari 2020 handelen tussen de waarden van 5,50 tot 6,00. Het USD/TRY paar bereikte een lage waarde van 6,062 op 4 maart 2020, en vervolgens een hoge waarde van 7,195 op 6 mei 2020. Momenteel handelt het USD/TRY paar op 6.8573. De biedkoers of is 6.8612, terwijl de laatkoers 6.8546 is.

Wanneer de USD/TRY koers stijgt, dan betekent dit dat de USD aan kracht wint ten opzichte van de TRY. Evenzo, wanneer de koers van het USD/TRY paar daalt, dan betekent dit dat de USD aan waarde verliest en de TRY aan waarde wint. Als we kijken naar de gegevens van de laatste vijf jaar, dan bereikt de koers van USD/TRY de hoogste waarde van 3,87 in januari 2017 en de laagste waarde van 0,01 in december in 1991. Gezien de statistieken uit het verleden, is het USD/TRY-paar in waarde versterkt en handelt het behoorlijk goed terwijl het een opwaartse trend vertoont. 

Wat veroorzaakt prijsveranderingen in USD/TRY?

De fundamentele of macro-economische factoren spelen een essentiële rol in niet alleen het weergeven van de economische gezondheid van de VS en Turkije maar ook de toekomstige waarde van USD en TRY. De belangrijkste factoren die niet alleen de individuele USD en TRY beïnvloeden maar ook de USD/TRY quote zijn rentevoeten, inflatie, BBP, werkloosheidsgraad en consumentenprijsindex (CPI).

De centrale banken van zowel de VS als Turkije hebben een grote verantwoordelijkheid om niet alleen tijdig economisch nieuws naar buiten te brengen, maar ook om de valuta te stabiliseren en de rente voor het jaar vast te stellen. De Centrale Bank van de Republiek Turkije (CBRT) en de Amerikaanse Federal Reserve Bank, ook wel Fed genoemd, geven monetair beleid uit, stellen de rentetarieven vast en houden ook de inflatiecijfers in de gaten.

Het USD/TRY paar heeft een sterke correlatie met andere valutaparen, waaronder EUR/TRY en GBP/TRY, waarbij de Turkse Lira de quote currency is. Het USD/TRY paar kan worden verhandeld met zowel korte termijn als lange termijn strategieën vanwege de vrij hoge intra-day volatiliteit. Een bullish trend wordt meestal voorspeld voor het USD/TRY pair. De traders zouden de hulp moeten inroepen van technische analyse tools zoals prijsgrafieken en steun/weerstandsniveaus om de entry en exit punten nauwkeurig te spotten en te proberen financiële verliezen te voorkomen.

De informatie hierboven is alleen voor educatieve doeleinden en kan niet worden beschouwd als investeringsadvies. In het verleden behaalde resultaten zijn geen betrouwbare indicator voor toekomstige resultaten.